2025
4. ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia - NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
4.1. Deterioro de activos no monetarios
La Sucursal evalúa anualmente si sus propiedades, planta y equipos e intangibles, han sufrido deterioro en su valor de acuerdo con la política indicada en la Nota 2. La Sucursal no ha identificado eventos o cambios en circunstancias económicas que indiquen que el valor en libros de los activos no es recuperable.
4.2. Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Determinar los criterios para un aumento significativo en el riesgo crediticio;
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
4.3. Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
4.4. Deterioro de activos intangibles
La Sucursal reconoce activos intangibles relacionados con grants otorgados en el marco de contratos y acuerdos específicos, los cuales se amortizan durante el período en el que se espera obtener los beneficios económicos asociados.
La determinación de la recuperabilidad de estos activos intangibles requiere la aplicación de juicios significativos por parte de la administración, en particular en la evaluación de la existencia de indicios de deterioro y en la estimación de los flujos de efectivo futuros asociados.
Para efectos de la evaluación de deterioro, dichos activos intangibles se incluyen dentro de las Unidades Generadoras de Efectivo (UGE) correspondientes y su valor en libros es comparado con el importe recuperable, determinado como el mayor entre el valor en uso y el valor razonable menos costos de disposición, de conformidad con la NIC 36 – Deterioro del valor de los activos. Dado que no existe un mercado activo para este tipo de activos, no es posible determinar un precio de venta neto. Por lo tanto, el importe recuperable se define exclusivamente en base al valor de uso, el cual se define como Valor presente de los flujos de efectivo futuros estimados. Para realizarlo se emplea una tasa de descuento basada en el IBR (Indicador Bancario de Referencia) publicado por el Banco de la República, ajustado por un margen corporativo (spread) que refleja el riesgo del sector y del cliente. Dado que el IBR es una tasa de mercado que fluctúa diariamente, se utilizará una tasa representativa cercana del período, suficientemente estable y alineada con las condiciones financieras prevalecientes, a fin de asegurar un cálculo prudente, razonable y auditable conforme a NIC 36.
Las pérdidas por deterioro de activos intangibles se reconocen de manera separada como un gasto en el estado de resultados, y no se compensan ni presentan neteando los ingresos operacionales, los cuales se ven afectados únicamente por la amortización de los grants conforme a los términos contractuales.
Las principales estimaciones y supuestos utilizados en esta evaluación incluyen, entre otros, las proyecciones de volúmenes operativos, los márgenes esperados, el horizonte de los contratos asociados y las tasas de descuento aplicables. Cambios en estos supuestos podrían generar ajustes materiales en el valor en libros de los activos intangibles reconocidos.
4.5. Beneficios a empleados post-empleo
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
4.6. Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
4.7. Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
La Sucursal evalúa la recuperabilidad de los activos por impuestos diferidos con base en las estimaciones de resultados fiscales futuros y de la capacidad de generar resultados suficientes durante los períodos en los que sean deducibles dichos impuestos diferidos. Los pasivos por impuestos diferidos se registran de acuerdo con las estimaciones realizadas de los activos netos que en un futuro no serán fiscalmente deducibles.
4.8. Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño.
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones.
• Determinación de los precios de venta.
4.9. Abandono y desmantelamiento de instalaciones
La Sucursal reconoce los costos asociados al abandono de instalaciones de producción y almacenamiento de lubricantes y combustibles. Esto incluye los costos de desmantelamiento de la fábrica de lubricantes y la terminal de combustibles, así como la recuperación ambiental de las áreas afectadas. Los costos se registran cuando existen obligaciones legales o implícitas relacionadas con el desmantelamiento de componentes de la fábrica, terminales, inmuebles y equipos, y se revisan anualmente.
El cálculo de estos montos requiere juicios significativos por parte de la Gerencia. Los costos finales de cierre son estimaciones pueden variar debido a factores como cambios en los requisitos legales, nuevas técnicas de restauración o experiencias en otros sitios de producción. La Sucursal considera que los costos de abandono y desmantelamiento son razonables, basándose en la experiencia y las condiciones del mercado; sin embargo, variaciones significativas en los factores externos utilizados para el cálculo de la estimación podrían afectar los montos registrados en los Estados Financieros.
2024
6. ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia -NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
6.1. Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Determinar los criterios para un aumento significativo en el riesgo crediticio;
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
6.2. Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
6.3. Vidas útiles y valores residuales de propiedad, planta y equipo
La determinación de la vida útil económica y los valores residuales de las propiedades, planta y equipo está sujeta a la estimación de la administración de la Sucursal respecto del nivel de utilización de los activos, así como de la evolución tecnológica esperada. La Sucursal revisa regularmente la totalidad de sus tasas de depreciación y los valores residuales para tener en cuenta cualquier cambio respecto del nivel de utilización, marco tecnológico y su desarrollo futuro, que son eventos difíciles de prever, y cualquier cambio podría afectar los futuros cargos de depreciación y los montos en libros de los activos.
6.4. Beneficios a empleados post-empleo
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
6.5. Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
6.6. Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
6.7. Impuesto diferido
El impuesto diferido se reconoce utilizando el método del pasivo, determinado sobre las diferencias temporales entre las bases fiscales y el importe en libros de los activos y pasivos incluidos en los estados financieros de la Sucursal. El pasivo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias fiscales temporales. El activo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias temporales deducibles, en la medida en que resulte probable que la Sucursal disponga de ganancias fiscales futuras contra las cuales pueda compensar esas diferencias temporales deducibles.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden empleando las tarifas fiscales que se esperan serán aplicables al impuesto de renta durante los años en los cuales las diferencias temporales entre los valores fiscales y contables serán revertidas. El importe en libros de un activo por impuestos diferidos se somete a revisión al final de cada periodo sobre el que se informe y se reduce, en la medida que estime probable que no se dispondrá de suficiente ganancia fiscal, en el futuro que permita la recuperación total o parcial del activo.
6.8. Provisiones
La Sucursal realiza estimaciones de los importes a liquidar en el futuro, incluyendo las correspondientes obligaciones contractuales u otros pasivos.
Dichas estimaciones están sujetas a interpretaciones de los hechos y circunstancias actuales, proyecciones de acontecimientos futuros y estimaciones de los efectos financieros de dichos acontecimientos.
6.9. Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño,
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones,
• Determinación de los precios de venta individuales.
6.10. Arrendamientos
La Sucursal tiene predios que toma en arriendo y subarrienda a terceros, donde los contratos de arriendo se realizan normalmente para periodos fijos de 1-15 años. Las condiciones de arrendamiento se negocian de manera individual y contienen un amplio rango de diferentes términos y condiciones. Los contratos de arrendamiento no imponen ningún convenio, pero los activos arrendados no pueden utilizarse como garantía para fines de préstamos.
Como arrendatario, los arrendamientos se reconocen como activos de derechos de uso y las obligaciones correspondientes se reconocen como pasivos por arrendamientos en la fecha en la que el activo arrendado está disponible para uso de la Sucursal. Cada pago de arrendamiento se asigna entre el pasivo y el costo financiero. El costo financiero se carga a la ganancia o pérdida durante el período de arrendamiento a fin de producir una tasa de interés periódica constante sobre el saldo restante del pasivo para cada período. El activo de derecho de uso se deprecia a lo largo de la vida útil más corta del activo y el plazo del arrendamiento sobre una base lineal.
Plazos de los arrendamientos
Al determinar el plazo del arrendamiento, la gerencia considera todos los hechos y circunstancias que crean un incentivo económico para ejercer una opción de extensión, o no ejercer una opción de terminación. La evaluación se revisa si ocurre un evento significativo o un cambio significativo en las circunstancias que afecta esta evaluación. Durante el año 2023, el efecto financiero de la revisión de los términos del arrendamiento para reflejar el efecto del ejercicio de las opciones de extensión y terminación fue un aumento en los pasivos por arrendamiento y los derechos de uso de los activos de $52 millones.
2023
6. ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia -NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
6.1. Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Determinar los criterios para un aumento significativo en el riesgo crediticio;
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
6.2. Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
6.3. Vidas útiles y valores residuales de propiedad, planta y equipo
La determinación de la vida útil económica y los valores residuales de las propiedades, planta y equipo está sujeta a la estimación de la administración de la Sucursal respecto del nivel de utilización de los activos, así como de la evolución tecnológica esperada. La Sucursal revisa regularmente la totalidad de sus tasas de depreciación y los valores residuales para tener en cuenta cualquier cambio respecto del nivel de utilización, marco tecnológico y su desarrollo futuro, que son eventos difíciles de prever, y cualquier cambio podría afectar los futuros cargos de depreciación y los montos en libros de los activos.
6.4. Beneficios a empleados post-empleo
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
6.5. Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
6.6. Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
6.7. Impuesto diferido
El impuesto diferido se reconoce utilizando el método del pasivo, determinado sobre las diferencias temporales entre las bases fiscales y el importe en libros de los activos y pasivos incluidos en los estados financieros de la Sucursal. El pasivo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias fiscales temporales. El activo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias temporales deducibles, en la medida en que resulte probable que la Sucursal disponga de ganancias fiscales futuras contra las cuales pueda compensar esas diferencias temporales deducibles.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden empleando las tarifas fiscales que se esperan serán aplicables al impuesto de renta durante los años en los cuales las diferencias temporales entre los valores fiscales y contables serán revertidas. El importe en libros de un activo por impuestos diferidos se somete a revisión al final de cada periodo sobre el que se informe y se reduce, en la medida que estime probable que no se dispondrá de suficiente ganancia fiscal, en el futuro que permita la recuperación total o parcial del activo.
6.8. Provisiones
La Sucursal realiza estimaciones de los importes a liquidar en el futuro, incluyendo las correspondientes obligaciones contractuales u otros pasivos.
Dichas estimaciones están sujetas a interpretaciones de los hechos y circunstancias actuales, proyecciones de acontecimientos futuros y estimaciones de los efectos financieros de dichos acontecimientos.
6.9. Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño,
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones,
• Determinación de los precios de venta individuales.
6.10. Arrendamientos
La Sucursal tiene predios que toma en arriendo y subarrienda a terceros, donde los contratos de arriendo se realizan normalmente para periodos fijos de 1-15 años. Las condiciones de arrendamiento se negocian de manera individual y contienen un amplio rango de diferentes términos y condiciones. Los contratos de arrendamiento no imponen ningún convenio, pero los activos arrendados no pueden utilizarse como garantía para fines de préstamos.
Como arrendatario, los arrendamientos se reconocen como activos de derechos de uso y las obligaciones correspondientes se reconocen como pasivos por arrendamientos en la fecha en la que el activo arrendado está disponible para uso de la Sucursal. Cada pago de arrendamiento se asigna entre el pasivo y el costo financiero. El costo financiero se carga a la ganancia o pérdida durante el período de arrendamiento a fin de producir una tasa de interés periódica constante sobre el saldo restante del pasivo para cada período. El activo de derecho de uso se deprecia a lo largo de la vida útil más corta del activo y el plazo del arrendamiento sobre una base lineal.
Plazos de los arrendamientos
Al determinar el plazo del arrendamiento, la gerencia considera todos los hechos y circunstancias que crean un incentivo económico para ejercer una opción de extensión, o no ejercer una opción de terminación. La evaluación se revisa si ocurre un evento significativo o un cambio significativo en las circunstancias que afecta esta evaluación. Durante el año 2023, el efecto financiero de la revisión de los términos del arrendamiento para reflejar el efecto del ejercicio de las opciones de extensión y terminación fue un aumento en los pasivos por arrendamiento y los derechos de uso de los activos de $52 millones.
2022
ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia -NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
5.1 Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
5.2 Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
5.3 Vidas útiles y valores residuales de propiedad, planta y equipo.
La determinación de la vida útil económica y los valores residuales de las propiedades, planta y equipo está sujeta a la estimación de la administración de la Sucursal respecto del nivel de utilización de los activos, así como de la evolución tecnológica esperada. La Sucursal revisa regularmente la totalidad de sus tasas de depreciación y los valores residuales para tener en cuenta cualquier cambio respecto del nivel de utilización, marco tecnológico y su desarrollo futuro, que son eventos difíciles de prever, y cualquier cambio podría afectar los futuros cargos de depreciación y los montos en libros de los activos.
5.4 Plan de pensión y otros beneficios
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
5.5 Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
5.6 Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
5.7 Impuesto diferido
El impuesto diferido se reconoce utilizando el método del pasivo, determinado sobre las diferencias temporales entre las bases fiscales y el importe en libros de los activos y pasivos incluidos en los estados financieros de la Sucursal. El pasivo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias fiscales temporales. El activo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias temporales deducibles, en la medida en que resulte probable que la Sucursal disponga de ganancias fiscales futuras contra las cuales pueda compensar esas diferencias temporales deducibles.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden empleando las tarifas fiscales que se esperan serán aplicables al impuesto de renta durante los años en los cuales las diferencias temporales entre los valores fiscales y contables serán revertidas. El importe en libros de un activo por impuestos diferidos se somete a revisión al final de cada periodo sobre el que se informe y se reduce, en la medida que estime probable que no se dispondrá de suficiente ganancia fiscal, en el futuro que permita la recuperación total o parcial del activo.
5.8 Provisiones
La Sucursal realiza estimaciones de los importes a liquidar en el futuro, incluyendo las correspondientes obligaciones contractuales u otros pasivos.
Dichas estimaciones están sujetas a interpretaciones de los hechos y circunstancias actuales, proyecciones de acontecimientos futuros y estimaciones de los efectos financieros de dichos acontecimientos.
5.9 Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño,
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones,
• Determinación de los precios de venta individuales.
5.10 Arrendamientos
La Sucursal tiene predios que toma en arriendo y subarrienda a terceros, donde los contratos de arriendo se realizan normalmente para periodos fijos de 1-15 años. Las condiciones de arrendamiento se negocian de manera individual y contienen un amplio rango de diferentes términos y condiciones. Los contratos de arrendamiento no imponen ningún convenio, pero los activos arrendados no pueden utilizarse como garantía para fines de préstamos.
Como arrendatario, los arrendamientos se reconocen como activos de derechos de uso y las obligaciones correspondientes se reconocen como pasivos por arrendamientos en la fecha en la que el activo arrendado está disponible para uso de la Sucursal. Cada pago de arrendamiento se asigna entre el pasivo y el costo financiero. El costo financiero se carga a la ganancia o pérdida durante el período de arrendamiento a fin de producir una tasa de interés periódica constante sobre el saldo restante del pasivo para cada período. El activo de derecho de uso se deprecia a lo largo de la vida útil más corta del activo y el plazo del arrendamiento sobre una base lineal.
Plazos de los arrendamientos
Al determinar el plazo del arrendamiento, la gerencia considera todos los hechos y circunstancias que crean un incentivo económico para ejercer una opción de extensión, o no ejercer una opción de terminación. La evaluación se revisa si ocurre un evento significativo o un cambio significativo en las circunstancias que afecta esta evaluación.
2021
ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia -NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
5.1 Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
5.2 Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
5.3 Vidas útiles y valores residuales de propiedad, planta y equipo.
La determinación de la vida útil económica y los valores residuales de las propiedades, planta y equipo está sujeta a la estimación de la administración de la Sucursal respecto del nivel de utilización de los activos, así como de la evolución tecnológica esperada.
La Sucursal revisa regularmente la totalidad de sus tasas de depreciación y los valores residuales para tener en cuenta cualquier cambio respecto del nivel de utilización, marco tecnológico y su desarrollo futuro, que son eventos difíciles de prever, y cualquier cambio podría afectar los futuros cargos de depreciación y los montos en libros de los activos.
5.4 Plan de pensión y otros beneficios
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o más bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
5.5 Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
5.6 Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
5.7 Impuesto diferido
El impuesto diferido se reconoce utilizando el método del pasivo, determinado sobre las diferencias temporales entre las bases fiscales y el importe en libros de los activos y pasivos incluidos en los estados financieros de la Sucursal. El pasivo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias fiscales temporales. El activo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias temporales deducibles, en la medida en que resulte probable que la Sucursal disponga de ganancias fiscales futuras contra las cuales pueda compensar esas diferencias temporales deducibles.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden empleando las tarifas fiscales que se esperan serán aplicables al impuesto de renta durante los años en los cuales las diferencias temporales entre los valores fiscales y contables serán revertidas. El importe en libros de un activo por impuestos diferidos se somete a revisión al final de cada periodo sobre el que se informe y se reduce, en la medida que estime probable que no se dispondrá de suficiente ganancia fiscal, en el futuro que permita la recuperación total o parcial del activo.
5.8 Provisiones
La Sucursal realiza estimaciones de los importes a liquidar en el futuro, incluyendo las correspondientes obligaciones contractuales u otros pasivos.
Dichas estimaciones están sujetas a interpretaciones de los hechos y circunstancias actuales, proyecciones de acontecimientos futuros y estimaciones de los efectos financieros de dichos acontecimientos.
5.9 Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño,
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones,
• Determinación de los precios de venta individuales.
5.10 Arrendamientos
La Sucursal tiene predios que toma en arriendo y subarrienda a terceros, donde los contratos de arriendo se realizan normalmente para periodos fijos de 1-15 años. Las condiciones de arrendamiento se negocian de manera individual y contienen un amplio rango de diferentes términos y condiciones. Los contratos de arrendamiento no imponen ningún convenio, pero los activos arrendados no pueden utilizarse como garantía para fines de préstamos.
Los arrendamientos se reconocen como activos de derechos de uso y los pasivos correspondientes a la fecha en la que el activo arrendado está disponible para uso de la Sucursal. Cada pago de arrendamiento se asigna entre el pasivo y el costo financiero. El costo financiero se carga a la ganancia o pérdida durante el período de arrendamiento a fin de producir una tasa de interés periódica constante sobre el saldo restante del pasivo para cada período. El activo de derecho de uso se deprecia a lo largo de la vida útil más corta del activo y el plazo del arrendamiento sobre una base lineal.
Plazos de los arrendamientos
Al determinar el plazo del arrendamiento, la gerencia considera todos los hechos y circunstancias que crean un incentivo económico para ejercer una opción de extensión, o no ejercer una opción de terminación. La evaluación se revisa si ocurre un evento significativo o un cambio significativo en las circunstancias que afecta esta evaluación.
2020
ESTIMACIONES Y JUICIOS CONTABLES SIGNIFICATIVOS
La Sucursal realiza estimaciones en la aplicación de las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia -NCIF, las cuales pueden tener un impacto significativo en los estados financieros, las revelaciones y notas relacionadas, y en la comparación de la información en diferentes periodos. Estos estimados y los supuestos considerados afectan los valores reportados de activos, pasivos, ingresos, costos y gastos, así como derechos o compromisos reconocidos en los estados financieros.
Los estimados y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias.
Los siguientes son los juicios contables críticos y estimaciones con efecto más significativo en la preparación de los estados financieros:
5.1 Reservas de gas natural
Reservas de gas son estimados de producción futura que impactan ciertas cuentas de activos y gastos incluidas en los estados financieros. Reservas probadas son estimados de cantidades de gas que información geológica y de ingeniería demuestra con razonable certeza son económicamente producibles en el futuro según existentes condiciones económicas, métodos operativos y regulaciones gubernamentales. Reservas probadas considera cantidades desarrolladas y no desarrollas. Reservas probadas desarrolladas representa cantidades a recuperar a través de pozos e instalaciones existentes y métodos de operación actuales. Reservas no desarrolladas representan cantidades que se esperan recuperar a través de nuevos pozos en áreas probadas sin perforar. Entre los supuestos que impactan las cantidades estimadas se incluyen: desempeño de los campos, tecnología disponible, precios del petróleo y del gas, y los costos de desarrollo y producción.
Las estimaciones de reservas son elaboradas anualmente por un grupo de reservoristas internos con cierre al 31 de diciembre de cada periodo. Estos volúmenes se calculan usando principios fundamentales de geología e ingeniería y de acuerdo con las regulaciones y definiciones de la SEC (Securities and Exchange Commission) y políticas corporativas para garantizar consistencia con estándares y prácticas de la industria.
La estimación de reservas contempla proyecciones futuras de volúmenes de producción, precios del gas, costos de operación, y monto de futuras inversiones. Todas las anteriores incorporadas con una certidumbre técnica y de negocios razonable. Estas estimaciones reflejan las condiciones regulatorias y de mercado existentes a la fecha de reporte, las cuales podrían diferir significativamente de otros momentos a lo largo del año o de periodos futuros. Cualquier cambio en las condiciones regulatorias y/o de mercado y en los supuestos utilizados pueden impactar materialmente el cálculo de las reservas.
Los estimados de las reservas de gas son importantes en el reconocimiento oportuno de costos y gastos incurridos y la valuación de ciertos activos relacionados en la producción de gas. El impacto de las reservas de gas en los estados financieros de la Sucursal, según la aplicación del método de esfuerzos exitosos, puede reflejarse principalmente en depreciaciones, análisis de deterioro de propiedad, planta y equipo, estimaciones de abandono de campos, entre otros.
5.2 Deterioro de cuentas por cobrar
Medición de la provisión por pérdida crediticia esperada
La medición de la provisión por pérdida crediticia esperada para activos financieros medidos al costo amortizado y al valor razonable con cambios en otro resultado integral es un área que requiere el uso de modelos complejos y suposiciones significativas acerca de condiciones económicas futuras y comportamiento crediticio (por ejemplo, la probabilidad de que los clientes incumplan y las pérdidas resultantes).
También se requieren varios juicios significativos al aplicar los requisitos de contabilidad para medir la pérdida crediticia esperada, tales como:
• Elegir apropiadamente los modelos y suposiciones para la medición de la pérdida crediticia esperada;
• Establecer el número y las ponderaciones relativas de los escenarios prospectivos para cada tipo de producto/mercado y la pérdida crediticia esperada asociada; y
• Establecer grupos de activos financieros similares con el fin de medir la pérdida crediticia esperada.
5.3 Amortizaciones de activos de exploración
Costos de activos de exploración y desarrollo son depreciados por el método de unidades de producción utilizando las reservas de gas probadas y desarrolladas.
5.4 Deterioro de propiedad, planta y equipo
La Sucursal evalúa su propiedad, planta y equipo por la posible existencia de deterioros cuando eventos o cambios en condiciones indican que el saldo neto de los activos no podrá ser recuperado. En el caso de que el saldo neto de los activos supere el valor presente de los flujos de caja futuros generados por los activos, la Sucursal registra como deterioro con cargo a resultados la diferencia entre el saldo neto del activo y el valor presente de los flujos futuros. La determinación del valor a ser registrado como deterioro considera estimados que la Sucursal hace considerando supuestos en aspectos inciertos tales como los precios del petrolero y el gas, tasas de inflación, optimizaciones y mejoras en los gastos de operación, proyecciones de producción, y la oferta y demanda a nivel país y mundial del petróleo y del gas, sin embargo, los supuestos considerados en las evaluaciones y los cálculos por deterioro son consistentes con los planes de negocio y decisiones de inversión a largo plazo de la Sucursal.
Para los terminales de combustibles y planta de lubricantes, el deterioro es determinado a través de la comparación entre el costo revaluado de los activos y los avalúos técnicos de los mismos.
5.5 Vidas útiles y valores residuales de propiedad, planta y equipo.
La determinación de la vida útil económica y los valores residuales de las propiedades, planta y equipo está sujeta a la estimación de la administración de la Sucursal respecto del nivel de utilización de los activos, así como de la evolución tecnológica esperada. La Sucursal revisa regularmente la totalidad de sus tasas de depreciación y los valores residuales para tener en cuenta cualquier cambio respecto del nivel de utilización, marco tecnológico y su desarrollo futuro, que son eventos difíciles de prever, y cualquier cambio podría afectar los futuros cargos de depreciación y los montos en libros de los activos.
5.6 Abandono de campos y otras instalaciones
De acuerdo con la reglamentación ambiental y de petróleos, la Sucursal debe reconocer los costos por el abandono de instalaciones de extracción de gas, los cuales incluyen el costo de taponamiento y abandono de pozos, desmantelamiento de instalaciones y recuperación ambiental de las áreas afectadas. En la determinación del valor razonable de la obligación legal y sus correspondientes revisiones anuales, la Sucursal usa varios supuestos y juicios incluyendo: valores estimados, tiempos de ejecución de las actividades de abandono, tasas de descuento y de inflación, los avances tecnológicos y optimizaciones y mejoras en los procesos.
5.7 Plan de pensión y otros beneficios
La determinación del gasto y el pasivo de los planes de pensión y otros beneficios definidos se basan en supuestos actuariales. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a las condiciones económicas cambiantes y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o más bajas, o expectativas de vida de los pensionados más largas o más cortas.
5.8 Contingencias
La Sucursal está sujeta a reclamaciones de terceros que surgen dentro del curso ordinario del negocio. Cuando estas reclamaciones se presentan, la Sucursal evalúa cada asunto legal en particular y se establece un porcentaje de probabilidad de que ciertos eventos futuros sucedan y se materialicen, para decidir si dichas reclamaciones o litigios deben ser reconocidos en los estados financieros. La probabilidad se establece de la siguiente manera:
(i) Probable, cuando existe un 70% o más de posibilidad de que se resuelva en contra de la Sucursal;
(ii) Razonablemente posible, cuando existe posibilidad de resolución, pero menos del 70%, y, más que remoto;
(iii) Remota, cuando la probabilidad de que se resuelva es mínima.
Con base en la evaluación de la probabilidad, la Sucursal reconoce en sus estados financieros aquellos temas legales, litigios y/o contingencias cuya probabilidad de resolución en contra de la Sucursal es igual o mayor al 70%. Los temas legales pueden incluir procesos legales en contra de la Sucursal, revisiones fiscales, temas ambientales, garantías, cuentas por cobrar, daños a terceros y otros reclamos.
5.9. Impuesto sobre la renta corriente
La Sucursal está sujeta al impuesto sobre la renta en Colombia. Juicios significativos son requeridos en la determinación de las provisiones para impuestos. Existen transacciones y cálculos para los cuales la determinación de impuestos es incierta durante el curso ordinario de las operaciones. La Sucursal evalúa periódicamente el reconocimiento de pasivos para situaciones observadas en auditorías tributarias preliminares sobre la base de estimados. Los montos provisionados para el pago de impuesto sobre la renta son estimados por la administración sobre la base de su interpretación de la normatividad tributaria vigente y la posibilidad de pago.
Los pasivos reales pueden diferir de los montos provisionados generando un efecto negativo en los resultados y la posición neta de la Sucursal. Cuando el resultado tributario final de estas situaciones es diferente de los montos que fueron inicialmente registrados, las diferencias impactan al impuesto sobre la renta corriente y diferido activo y pasivo en el periodo en el que se determina este hecho.
5.10 Impuesto diferido
El impuesto diferido se reconoce utilizando el método del pasivo, determinado sobre las diferencias temporales entre las bases fiscales y el importe en libros de los activos y pasivos incluidos en los estados financieros de la Sucursal. El pasivo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias fiscales temporales. El activo por impuesto diferido se reconoce para todas las diferencias temporales deducibles, en la medida en que resulte probable que la Sucursal disponga de ganancias fiscales futuras contra las cuales pueda compensar esas diferencias temporales deducibles.
Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden empleando las tarifas fiscales que se esperan serán aplicables al impuesto de renta durante los años en los cuales las diferencias temporales entre los valores fiscales y contables serán revertidas. El importe en libros de un activo por impuestos diferidos se somete a revisión al final de cada periodo sobre el que se informe y se reduce, en la medida que estime probable que no se dispondrá de suficiente ganancia fiscal, en el futuro que permita la recuperación total o parcial del activo.
5.11 Provisiones
La Sucursal realiza estimaciones de los importes a liquidar en el futuro, incluyendo las correspondientes obligaciones contractuales u otros pasivos.
Dichas estimaciones están sujetas a interpretaciones de los hechos y circunstancias actuales, proyecciones de acontecimientos futuros y estimaciones de los efectos financieros de dichos acontecimientos.
5.12 Reconocimiento de ingresos
La aplicación de la NIIF 15 le exige a la Sucursal hacer juicios que afectan la determinación del monto y tiempo de los ingresos provenientes de contratos con clientes. Estos incluyen:
• Determinación del tiempo de cumplimiento de las obligaciones de desempeño,
• Determinación del precio de la transacción asignado a dichas obligaciones,
• Determinación de los precios de venta individuales.
5.13 Arrendamientos
La Sucursal subarrienda varias propiedades, los contratos de arriendo se realizan normalmente para periodos fijos de 1-10 años. Las condiciones de arrendamiento se negocian de manera individual y contienen un amplio rango de diferentes términos y condiciones. Los contratos de arrendamiento no imponen ningún convenio, pero los activos arrendados no pueden utilizarse como garantía para fines de préstamos.
Los arrendamientos se reconocen como activos de derechos de uso y los pasivos correspondientes a la fecha en la que el activo arrendado está disponible para uso de la Sucursal. Cada pago de arrendamiento se asigna entre el pasivo y el costo financiero. El costo financiero se carga a la ganancia o pérdida durante el período de arrendamiento a fin de producir una tasa de interés periódica constante sobre el saldo restante del pasivo para cada período. El activo de derecho de uso se deprecia a lo largo de la vida útil más corta del activo y el plazo del arrendamiento sobre una base lineal.
Plazos de los arrendamientos
Al determinar el plazo del arrendamiento, la gerencia considera todos los hechos y circunstancias que crean un incentivo económico para ejercer una opción de extensión, o no ejercer una opción de terminación. La evaluación se revisa si ocurre un evento significativo o un cambio significativo en las circunstancias que afecta esta evaluación.