UNILEVER ANDINA COLOMBIA LTDA
NIT 860002518
Cargando...
NIT 860002518
Informe financiero
Salud financiera
71/100
Z″-Score 5,8 · Zona gris
Fuente: Supersociedades — SIIS · Cifras en millones de COP · *Tamaño derivado de ingresos por UVT (Decreto 957/2019).
Hallazgos con dirección, magnitud y comparación; cada cifra es trazable al fact set del anexo.
Salud financiera 71/100 frente a la banda sectorial y los umbrales del modelo, con 1 señal crítica que requiere acción.
Ingresos operacionales
$1.976.040
Margen operacional
12,5%
ROE
25,1%
Razón corriente
0,99×
Nivel de endeudamiento
55,1%
Flujo de efectivo de operación
$209.929
Estado de resultados con análisis vertical y horizontal, cascada del último año y descomposición DuPont del ROE.
| Rubro | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | % ingresos 2025 | Δ 2024→2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ingresos operacionales | $1.573.484 | $1.934.336 | $1.964.605 | $1.928.224 | $1.976.040 | 100,0% | +2,5% |
| Costo de ventas | $1.079.224 | $1.409.751 | $1.275.003 | $1.140.955 | $1.186.470 | 60,0% | +4,0% |
| Ganancia bruta | $494.260 | $524.586 | $689.602 | $787.269 | $789.570 | 40,0% | +0,3% |
| Gastos de ventas | $0 | $0 | $0 | $0 | $0 | 0,0% | — |
| Gastos de administración | $410.080 | $453.845 | $535.945 | $579.806 | $540.174 | 27,3% | −6,8% |
| Ganancia operacional | $86.022 | $125.149 | $155.817 | $200.617 | $247.064 | 12,5% | +23,2% |
| Ingresos financieros | $0 | $0 | $0 | $0 | $0 | 0,0% | — |
| Costos financieros | $5.547 | $15.715 | $18.004 | $7.563 | $6.729 | 0,3% | −11,0% |
| Ganancia antes de impuestos | $80.475 | $109.434 | $137.814 | $193.054 | $240.335 | 12,2% | +24,5% |
| Impuesto de renta | $40.798 | $30.945 | $54.835 | $75.610 | $94.195 | 4,8% | +24,6% |
| Ganancia neta | $39.677 | $78.490 | $82.978 | $117.444 | $146.140 | 7,4% | +24,4% |
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia | Mediana sector (2025) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Margen bruto | 31,4% | 27,1% | 35,1% | 40,8% | 40,0% | 32,2%* | |
| Margen operacional | 5,5% | 6,5% | 7,9% | 10,4% | 12,5% | 7,3%* | |
| Margen neto | 2,5% | 4,1% | 4,2% | 6,1% | 7,4% | 4,6%* | |
| Margen EBITDA (proxy) | 8,5% | 9,6% | 10,5% | 13,1% | 15,2% | 8,1%* | |
| ROA | 2,9% | 5,5% | 6,0% | 9,1% | 11,3% | 5,6%* | |
| ROE | 6,8% | 13,7% | 13,3% | 21,7% | 25,1% | 15,3%* |
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|
| DuPont: carga tributaria | 0,49× | 0,72× | 0,60× | 0,61× | 0,61× | |
| DuPont: carga financiera | 0,94× | 0,87× | 0,88× | 0,96× | 0,97× | |
| DuPont: margen operacional | 0,05× | 0,06× | 0,08× | 0,10× | 0,13× | |
| DuPont: rotación de activos | 1,15× | 1,37× | 1,41× | 1,49× | 1,52× | |
| DuPont: multiplicador de capital | 2,34× | 2,48× | 2,23× | 2,39× | 2,23× | |
| ROE | 6,8% | 13,7% | 13,3% | 21,7% | 25,1% |
El producto de los 5 factores reproduce el ROE del año: identifica si el retorno proviene de margen, rotación o apalancamiento.
Composición del balance, endeudamiento, calidad de la deuda y cobertura del gasto financiero.
2021
2025
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia | Mediana sector (2025) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nivel de endeudamiento | 57,2% | 59,7% | 55,2% | 58,2% | 55,1% | 59,6%* | |
| Apalancamiento | 2,34× | 2,48× | 2,23× | 2,39× | 2,23× | — | |
| Concentración corto plazo | 86,5% | 81,0% | 80,8% | 79,6% | 80,1% | 95,1%* | |
| Cobertura de intereses | 15,51× | 7,96× | 8,65× | 26,53× | 36,71× | 4,95×* | |
| Solidez | 1,75× | 1,68× | 1,81× | 1,72× | 1,82× | — |
Cobertura de corto plazo, KTNO y ciclo de conversión de efectivo.
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia | Mediana sector (2025) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Razón corriente | 0,99× | 0,97× | 1,04× | 0,92× | 0,99× | 1,54×* | |
| Prueba ácida | 0,71× | 0,62× | 0,73× | 0,59× | 0,68× | 1,08×* | |
| Prueba defensiva | 21,6% | 10,8% | 27,8% | 12,2% | 18,4% | — | |
| Capital de trabajo neto | ($9.826) | ($21.562) | $23.694 | ($47.555) | ($6.323) | — | |
| KTNO | ($218.044) | ($102.637) | ($105.631) | ($81.649) | ($53.902) | — | |
| KTNO / Ingresos | (13,9%) | (5,3%) | (5,4%) | (4,2%) | (2,7%) | 19,4%* |
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Días de inventario | 62 días | 61 días | 54 días | 63 días | 55 días | |
| Días de cartera | 49 días | 54 días | 47 días | 46 días | 49 días | |
| Días de proveedores | 207 días | 162 días | 157 días | 167 días | 152 días | |
| Ciclo de conversión de efectivo | -96 días | -47 días | -56 días | -58 días | -49 días |
CCE = días de inventario + días de cartera − días de proveedores: días que el capital permanece invertido en la operación antes de volver como efectivo.
Flujo de efectivo por actividad, flujo de caja libre y contraste entre utilidad contable y caja operativa.
| Actividad | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Flujo de operación | $142.830 | $30.613 | $200.734 | $152.735 | $209.929 |
| Flujo de inversión | ($20.245) | $7.334 | ($56.830) | ($34.824) | ($53.373) |
| Flujo de financiación | ($57.131) | ($109.921) | ($45.559) | ($216.979) | ($124.250) |
| Variación neta de efectivo | $65.453 | ($71.974) | $98.345 | ($99.067) | $32.305 |
| Efectivo al cierre | $145.802 | $73.828 | $172.173 | $73.106 | $105.412 |
| Indicador | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Flujo de caja libre | $120.932 | ($12.434) | $160.288 | $118.733 | $162.172 | |
| EBITDA (proxy) | $134.291 | $185.399 | $205.540 | $251.947 | $301.281 | |
| Capex / Ingresos | 1,4% | 2,2% | 2,1% | 1,8% | 2,4% | |
| Calidad de utilidades (FCO/UN) | 3,60× | 0,39× | 2,42× | 1,30× | 1,44× |
Semáforos por dimensión contra la banda sectorial, puntaje consolidado y focos de atención accionables.
Rentabilidad
77/100
Percentil sectorial de: ROA, ROE, Margen operacional, Margen neto
Liquidez
47/100
Percentil sectorial de: Razón corriente, Prueba ácida, KTNO / Ingresos
Endeudamiento
78/100
Percentil sectorial de: Nivel de endeudamiento, Cobertura de intereses, Concentración corto plazo
Eficiencia
83/100
Percentil sectorial de: Ciclo de conversión de efectivo, Rotación de activos, Días de cartera
Generación de caja
79/100
Percentil sectorial de: Calidad de utilidades (FCO/UN), Margen EBITDA (proxy)
Generadas por las señales del fact set y por el método; la fuente SIIS no las responde — orientan la indagación con la empresa.
Fuente, definiciones de cada indicador y notas de comparabilidad.
Fuente: Supersociedades — SIIS
Unidad: millones de COP (nominales; el dato radicado está en miles)
Período: 2019, 2020, 2021, 2022, 2023, 2024, 2025
Cobertura EFE: 2019, 2020, 2021, 2022, 2023, 2024, 2025
| Indicador | Fórmula | Unidad |
|---|---|---|
| Flujo de efectivo de operación | flujo_efectivo_operacion | cop_miles |
| Razón corriente | activos_corrientes / pasivos_corrientes | ratio |
| Prueba ácida | (activos_corrientes - inventarios) / pasivos_corrientes | ratio |
| Prueba defensiva | (efectivo / pasivos_corrientes) * 100 | pct |
| Solidez | total_activos / total_pasivos | ratio |
| Capital de trabajo neto | activos_corrientes - pasivos_corrientes | cop_miles |
| Días de inventario | (inventarios / costo_ventas) * 365 | dias |
| Días de cartera | (cuentas_por_cobrar / ingresos) * 365 | dias |
| Días de proveedores | (cuentas_por_pagar / costo_ventas) * 365 | dias |
| Rotación de activos | ingresos / total_activos | ratio |
| Rotación de cartera | ingresos / cuentas_por_cobrar | ratio |
| Nivel de endeudamiento | (total_pasivos / total_activos) * 100 | pct |
| Apalancamiento | total_activos / patrimonio | ratio |
| Concentración corto plazo | (pasivos_corrientes / total_pasivos) * 100 | pct |
| Margen bruto | (ganancia_bruta / ingresos) * 100 | pct |
| Margen operacional | (ganancia_operacional / ingresos) * 100 | pct |
| Margen neto | (ganancia_neta / ingresos) * 100 | pct |
| ROA | (ganancia_neta / total_activos) * 100 | pct |
| ROE | (ganancia_neta / patrimonio) * 100 | pct |
| KTNO | cuentas_por_cobrar + inventarios - cuentas_por_pagar | cop_miles |
| KTNO / Ingresos | (ktno / ingresos_operacionales) * 100 | pct |
| Ciclo de conversión de efectivo | dias_inventario + dias_cartera - dias_proveedores | dias |
| DuPont: carga tributaria | ganancia_neta / ganancia_antes_impuestos | ratio |
| DuPont: carga financiera | ganancia_antes_impuestos / ganancia_operacional | ratio |
| DuPont: margen operacional | ganancia_operacional / ingresos | ratio |
| DuPont: rotación de activos | ingresos / total_activos | ratio |
| DuPont: multiplicador de capital | total_activos / patrimonio | ratio |
| Flujo de caja libre | fco - compras_ppe - compras_intangibles | cop_miles |
| Calidad de utilidades (FCO/UN) | flujo_efectivo_operacion / ganancia_neta | ratio |
| EBITDA (proxy) | ganancia_operacional + depreciacion_amortizacion (EFE) | cop_miles |
| Margen EBITDA (proxy) | (ebitda / ingresos) * 100 | pct |
| Capex / Ingresos | (compras_ppe + compras_intangibles) / ingresos * 100 | pct |
| Rotación de inventarios | costo_ventas / inventarios | ratio |
| Cobertura de intereses | ganancia_operacional / costos_financieros | ratio |
| Altman Z''-Score (mercados emergentes) | 3.25 + 6.56·X1 + 3.26·X2 + 6.72·X3 + 1.05·X4 | score |